Cómo proteger tus ahorros de la inflación. Estrategias que funcionan.

Qué es la inflación y como afecta a tus ahorros.

En una economía de mercado como es la nuestra todos los días los precios de los bienes y servicios que consumimos están sujetos a cambios. Unos suben y otros bajan. Decimos que existe inflación cuando se produce un aumento generalizado de los precios que implica que por cada euro puedas adquirir hoy menos bienes y servicios que ayer. Es decir, la inflación reduce el valor de tu dinero con el tiempo. Cada vez podrás comprar menos cosas con la misma cantidad de dinero.

Algunos economistas la llaman el impuesto invisible, porque muchas veces la pérdida de poder adquisitivo pasa desapercibida para los ahorradores. Por ejemplo, si contrataras un depósito a un interés de 2% anual y con una inflación del 3%, en la práctica, estás perdiendo un 1% de poder adquisitivo. Sin embargo, muchos ahorradores al ver el tipo de interés del 2% piensan que eso es lo que está creciendo su dinero cada año.

Las subidas de precios se comen tu capacidad de gasto y al mismo tiempo también hacen que tus ahorros pierdan poder adquisitivo.  La inflación se va comiendo tu ahorro sin que te des cuenta.

¿Cómo se mide?

Para medir la inflación se usa el IPC (Indice de precios de Consumo), que no es otra cosa que un indicador que mide la variación de los precios de una cesta de bienes y servicios en un lugar concreto durante un determinado periodo de tiempo (generalmente 1 año).

Para entender mejor como funciona puedes ver este video del INE (Instituto Nacional de Estadística): Indice de precios de consumo (IPC)

Estrategias para proteger tus ahorros de la inflación.

Conviene comprender bien el fenómeno de la inflación y saber en qué activos podemos invertir para mantener nuestro poder adquisitivo.

Siempre hemos de buscar productos financieros que igualen, o  mejor, superen la inflación.

Hace años, los depósitos bancarios eran una alternativa perfecta para la mayoría de hogares que querían dejar su dinero apartado sin tener que asumir apenas riesgos. Era también una forma de combatir la inflación. A día de hoy ya no es posible y menos aún teniendo en cuenta la subida de precios registrada en agosto, del 3,3%. El objetivo que se había marcado El banco Central Europeo en su política monetaria era estar próximos al 2%.

La subida de los precios de la electricidad, la de los carburantes, unida a la ruptura de las cadenas de suministro de algunos productos como los microchip, que han encarecido algunos artículos electrónicos, ha provocado que la inflación haya marcado en agosto de 2024 un dato interanual del 3,3%, un nivel no visto en más de una década. Aunque es verdad que está por ver si es un fenómeno transitorio o está para quedarse.

Según estudios, 10.000 € invertidos en 2010 en depósitos bancarios se habrían convertido en 2020 en 9.037 euros, teniendo en cuenta la inflación de esos años.

Una inflación alta beneficia a las personas con deuda, al tener que pagar menos por la hipoteca o el crédito. En cambio, castiga a los ahorradores ya no pueden esperar ningún rendimiento de los depósitos bancarios. Si a eso le sumamos que los precios sí siguen subiendo, es cuando aparece la devaluación de los ahorros. Es decir, que con el mismo dinero se pueden comprar menos cosas. Por lo tanto cuanto más sube la inflación, más nos empobrecemos.

Un inversor europeo que hubiera destinado esos 10.000 euros a un fondo de inversión de Bolsa habría conseguido al finalizar el periodo 20.784 euros, descontando ya el efecto de la inflación.

Inversión vs cuenta de ahorro

Paradójicamente, a pesar de lo dicho,  en España, los depósitos bancarios de los hogares llevan 11 meses subiendo, hasta superar los 942.000 millones de euros, marcando récord tras récord. Y eso, a pesar de que el tipo de interés ofrecido lleva más de un año estancado en el 0,01% (hace una década rozaba el 3%).

A causa del Covid-19, el ahorro de los hogares españoles se han incrementado considerablemente, hasta sumar 2,35 billones de euros a cierre del primer trimestre de 2021. Sin embargo este ahorro no se ha invertido en activos que ofrezcan una rentabilidad suficiente.

De este modo, lo importante ahora es analizar en qué productos podemos invertir (como el Unit Linked) para obtener suficiente rentabilidad y evitar así que el incremento del nivel de precios nos haga perder poder adquisitivo.

Ejemplo práctico:

A